Spekulant.dk
Tilbage til daytrading med Kozok

Eksempel på ordredybde - KLAC Nasdaq Level II


Ovenstående skærmbillede angiver en typisk markedsdybde (level II) i et ultralikvidt Nasdaq-noteret selskab, her KLA-Tencor (KLAC).

På bud-siden gælder: b_MM angiver market maker/ECN, b_bid angiver budprisen og bb_sz angiver ordrestørrelsen på bud-siden for den givne market maker/ECN.

b_axe henholdsvis a_axe angiver "the axe", dvs. antallet af gange i løbet af handelsdagen de respektive MM’s/ ECN’s har repræsenteret bedste bud/ udbud. Dette kan særligt i noget mindre likvide papirer, benyttes til indikation af specifikke aktørers ageren i papiret, som den aktive handler følgeligt kan profitere på.

På udbuds-siden gælder tilsvarende: a_MM angiver market maker/ECN, a_ask angiver udbudsprisen og aa_sz angiver ordrestørrelsen på udbudssiden for den givne market maker/ECN.

Der findes i alt 9 forskellige ECN’s samt en lang række market makers, hvor der i det følgende blot er nævnt udvalgte:

ECN's   Market Makers  
       
Forkortelse Fulde navn Forkortelse Fulde navn
       
ARCA Archipelago COWN SG Cowen
ATTN Attain DBAB Deutsche Bank Alex Brown
BRUT Brut GSCO Goldman Sachs & Co.
BTRD Bloomberg Tradebook MSCO Morgan Stanley & Co.
INCA Instinet LEHM Lehman Brothers
ISLD Island CIBC CIBC World Markets
MKXT MarketXT HRZG Herzog Heine Geduld
NXTD NexTrade MLCO Merrill Lynch
REDI Redibook NITE Knight Trading

I ovenstående billede af ordredybde ses i højre side ordrelog over de seneste handler i papiret. De respektive farvemarkeringer angiver som følger:

Grøn Handel indgået på ask/udbud
Rød Handel indgået på bid/bud
Hvid Handel indgået mellem bud og udbud
Blå Handel indgået over udbud
Orange Handel indgået under bud

Denne udvidede farvemarkering er ikke standard. Typisk ses blot grøn, rød og hvid farve.
I intensiv handel er betydningerne for blå og orange dog markant.

Tilbage til daytrading med Kozok